Ide CBDC ritel sudah dipertimbangkan di lebih dari seratus negara. Menurut survei Bank for International Settlements (BIS), 93 persen bank sentral sedang mempertimbangkan mata uang digital bank sentral (CBDC), dan 58 persen yakin mereka mungkin menerbitkan CBDC ritel di masa depan. Gubernur Bank of Mexico Victoria Rodrguez baru-baru ini menyatakan bahwa negaranya dapat mengantisipasi CBDC ritel pada tahun 2025.
Bagaimana Cara Kerja Mata Uang Digital Bank Sentral?
Pertumbuhan mata uang kripto dan stablecoin dalam beberapa tahun terakhir telah menarik perhatian banyak badan pengatur. Untuk tetap mengikuti perkembangan teknologi, Mata Uang Digital Bank Sentral (CBDC) juga telah diusulkan untuk mengurangi biaya dan meningkatkan efektivitas pembayaran lintas batas. CBDC akan berfungsi sebagai penyimpan nilai dan alat pembayaran karena akan menjadi komponen fundamental dari basis moneter dan memiliki karakteristik yang sama dengan koin dan uang kertas. Perkembangan ini merupakan indikator penting bagi para pedagang yang terlibat dalam perdagangan valas dan CFD, karena mengintegrasikan mata uang digital ke dalam jalur pembayaran yang ada dapat meningkatkan perekonomian secara drastis. Banxico telah mengindikasikan bahwa teknologi buku besar terdistribusi (DLT) tidak akan digunakan dalam pembuatan CBDC, menegaskan bahwa itu tidak akan berfungsi seperti aset digital seperti Bitcoin atau Ethereum.
Bank sentral telah menyiapkan dana sebesar 10,22 juta peso untuk mengembangkan CBDC. Bank Dunia mempertahankan langkah bertahap ini namun menyadari perlunya mengikuti kemajuan teknologi dalam sistem keuangan. Bank sentral juga menyatakan bahwa tujuan CBDC adalah untuk “memperluas jangkauan pembayaran dalam perekonomian” dalam makalah Strategi Pembayaran.
Potensi Dampak Mata Uang Digital di Meksiko
Sumber: Wirestock, melalui: Freepik
1,4 miliar orang tidak memiliki akses terhadap sistem keuangan resmi secara global. Inklusi keuangan adalah salah satu tujuan kebijakan utama yang dipertimbangkan bank sentral (terutama di negara berkembang dan berpenghasilan rendah) untuk CBDC ritel. Inklusi keuangan adalah salah satu dari tiga alasan utama penerbitan CBDC di hampir 60% negara berkembang dan berpenghasilan rendah.
Karena sebagian besar keluarga yang terpinggirkan secara finansial hanya menerima pembayaran tunai, mereka tidak dimasukkan dalam perekonomian resmi.
CBDC dapat diterima sebagai metode pembayaran digital oleh mereka yang terpinggirkan secara finansial jika dirancang dengan tepat untuk mengatasi hambatan terhadap inklusi keuangan. Sebagai “uang digital”, uang tunai mungkin dibuat untuk meniru beberapa karakteristik menguntungkan uang tunai, misalnya, dengan memungkinkan penggunaan tanpa memerlukan rekening bank. Seperti uang tunai, CBDC dapat digunakan untuk transaksi singkat dengan sedikit atau tanpa biaya terkait dan kriteria identifikasi yang tidak terlalu ketat untuk kelompok berisiko rendah yang kesulitan mendapatkan dokumen identitas resmi. Dimungkinkan juga untuk membuat CBDC yang berfungsi dalam pengaturan offline. Dari sudut pandang risiko kredit, CBDC mungkin dapat diandalkan dan bebas risiko seperti mata uang sebenarnya karena merupakan tanggung jawab langsung bank sentral.
Setelah diadopsi oleh kelompok yang terpinggirkan secara finansial, mata uang digital bank sentral dapat berfungsi sebagai pintu gerbang menuju sistem keuangan formal yang lebih luas. Namun, mereka yang terpinggirkan secara finansial seringkali terpinggirkan secara digital – sebuah hambatan yang signifikan. Penggunaan CBDC memerlukan literasi digital dasar dan alat akses seperti telepon. Tampaknya Banxico sudah mempertimbangkan hal ini. Menurut Elsoldemexico, pengembangan CBDC Banxico memiliki tiga tahap:
- Banxico akan membangun platform untuk memungkinkan transaksi menggunakan nomor ID atau telepon seluler.
- Lembaga keuangan akan membantu mengembangkan sistem yang dapat dioperasikan dengan jaringan pembayaran SPEI.
- Banxico meluncurkan CBDC secara publik.
Sumber: Freepik, melalui: Freepik
Peningkatan infrastruktur digital, konektivitas di daerah terpencil, dan literasi digital harus melengkapi peluncuran CBDC. Sistem ID digital juga dapat menyederhanakan orientasi.
Pembiayaan yang lebih inklusif dapat memperkuat stabilitas dan transmisi kebijakan moneter. Basis simpanan yang lebih luas mendorong stabilitas keuangan, sementara inklusi memungkinkan pengentasan kemiskinan dan pertumbuhan ekonomi.
Bagi bisnis di Meksiko, hal ini membuka pintu bagi lebih banyak pelanggan dan pasar. Perusahaan dapat beradaptasi untuk menerima uang virtual, menarik klien lokal dan internasional. Perluasan opsi pembayaran ini dapat meningkatkan perdagangan regional dan aktivitas ekonomi.
Tantangan
Bank-bank komersial di Meksiko khawatir tentang pengembangan CBDC karena tabungan pemegang rekening mereka dapat dirugikan jika terjadi bank run. Kekhawatiran yang diungkapkan adalah jika Banco de México menerbitkan CBDC, nasabah bank komersial dapat mengalihkan sebagian atau seluruh simpanannya dari bank tersebut dan ke rekening CBDC di bank sentral. Hal ini dapat memicu bank run yang berdampak buruk pada likuiditas bank-bank komersial Meksiko. Namun, meskipun Banco de México menerbitkan mata uang digital bank sentral, bank komersial masih memainkan peran penting dalam sistem keuangan. Secara khusus, mereka dapat mengenakan biaya untuk transfer yang dilakukan menggunakan CBDC, termasuk transfer mata uang asing melalui sistem seperti SWIFT. Sehingga mereka bisa menghasilkan pendapatan dari transaksi berbasis CBDC. Mereka juga dapat menerapkan selisih nilai tukar mata uang saat mengonversi CBDC dari satu mata uang ke mata uang lainnya. Misalnya saja saat mengkonversi peso Meksiko ke dolar AS. Spread ini adalah perbedaan antara harga beli dan jual yang mereka tawarkan, sehingga memungkinkan mereka menghasilkan uang dari pertukaran mata uang.
Akibatnya, pemberlakuan CBDC akan mengubah pengelolaan akun dan dapat mengurangi jumlah transaksi yang dilakukan lembaga keuangan dengan pengguna asing. Banco de Mexico juga perlu mengurus masalah penukaran CBDC dengan uang tunai atau mata uang lainnya. Daripada berfokus pada lokasi penyimpanan CBDC, penting untuk memeriksa model kepemilikan yang akan digunakan dan apakah dompet digital akan dibuat.
Banxico menghadapi rintangan dalam menyelesaikan proyek ini mengingat masalah disintermediasi bank dan ketidakstabilan keuangan karena sebagian besar penduduk Meksiko memerlukan akses ke perbankan atau barang-barang keuangan.
Masa depan jaringan pembayaran seperti CODI dan SPEI masih ditentukan. Meskipun demikian, karena CODI dan SPEI adalah dua sistem pembayaran utama Meksiko, masyarakat masih menggunakan layanan mereka untuk melakukan transaksi yang diawasi oleh Banxico.
Memastikan Penggunaan Mata Uang Digital yang Aman dan Bertanggung Jawab di Meksiko
Meskipun mata uang digital menjanjikan, namun juga menghadirkan tantangan. Kampanye pendidikan dan kesadaran akan sangat penting untuk memastikan penduduk dan dunia usaha di Meksiko memahami cara menggunakan mata uang ini dengan aman. Selain itu, kekhawatiran mengenai privasi dan perlindungan data perlu diatasi. Jika sudah ada struktur yang menjamin keselamatan semua pengguna, kemungkinan besar hal ini akan menjadi lebih populer.
- PERUSAHAAN MOBIL MEKSIKO: 10 Merek Mobil Meksiko Teratas
- KEBERAGAMAN DAN INKLUSI: Mengapa Penting di Tempat Kerja?
- HARGA COST PLUS : Pengertian, Contoh, Kelebihan & Kekurangan
- Asuransi Kewajiban Bisnis: Definisi, Biaya, Cakupan & Pilihan Hemat Biaya